自晶科的分期寶發(fā)布以來，就有媒體稱2015年還會有更多的“光伏寶寶”誕生。一下子，光伏企業(yè)似乎看到了未來可以更多與銀行合作的機會。如果銀行開始認同這個新興行業(yè)的發(fā)展前景，那么一直以來難以解決的貸款、融資難題會不會終于得以解決？但是，情況真的這么樂觀嗎？無所不能（caixinenergy）為此特意去采訪了一位銀行支行的行長，而根據該行長所說的情況，以及能豆君得到的一份銀行關于光伏貸款的內部文件來看，實際上目前大多數銀行對光伏行業(yè)仍然很不重視。

國內銀行完全不“碰”光伏行業(yè)的情況開始有所轉變。25日，晶科家庭光伏科技有限公司與工商銀行聯(lián)合發(fā)布家庭光伏“分期寶”金融服務。這是工商銀行在國內首次推出的分布式家庭光伏金融業(yè)務。用戶可通過工商銀行信用卡分期購買家庭光伏發(fā)電產品。

據晶科家庭光伏市場部的人士表示，目前晶科在上海、浙江、江西等地都啟動了家庭光伏的金融服務嘗試，后期將在全國范圍內大規(guī)模展開此項業(yè)務。

實際上，由于光伏企業(yè)貸款較難，很多光伏企業(yè)已經開始推出自己的金融產品來解決融資問題，比如上個月SPI推出的融資租賃理財產品“綠能寶”。

而除了工商銀行開始松口與光伏企業(yè)合作以外，此前，招商銀行、民生銀行等也有先例。比如SOLARZOOM光伏億家就與招商銀行進行合作推出一個分布式電商平臺，主要服務分布式光伏電站優(yōu)惠信用貸款業(yè)務。

隨著沿海城市密集出臺鼓勵分布式光伏發(fā)電地方補貼政策，部分業(yè)內人士也認為，將來會有更多的銀行愿意參與進來。

不過，雖然已有“春風”吹過，但經過無所不能對銀行人士的采訪發(fā)現(xiàn)，對于大多數銀行而言，光伏仍然是不敢觸碰的行業(yè)?？傮w來說，光伏企業(yè)貸款的“春天”還并未到來。那么目前銀行對光伏產業(yè)的貸款究竟在考慮哪些因素？銀行又是如何評估開發(fā)商的？

銀行會看中哪些開發(fā)商？

（以下內容是無所不能根據一份銀行關于光伏發(fā)電行業(yè)信貸的內部資料整理出來的，這份資料在一定程度上也反映出國內銀行對待光伏的態(tài)度。）

1、對于電網公司、全國性大型發(fā)電集團、地方發(fā)電集團等電力行業(yè)企業(yè)

持有和經營光伏電站是為了穩(wěn)定獲取發(fā)電收益，對電站的長期經營和質量有較高要求，自身實力也較強。目前是光伏電站行業(yè)的主流企業(yè)。銀行比較愿意支持這些企業(yè)。

2、對于專業(yè)的光伏電站開發(fā)商

主要從事光伏電站工程承包、BT、BOT等業(yè)務。銀行會考慮擇優(yōu)選擇部分資質比較好并且還款來源穩(wěn)定的客戶。

3、對于分布式光伏電站業(yè)主

分布式電站業(yè)主差異較大。銀行會針對具體客戶、具體項目進行分析，擇優(yōu)介入。

4、對于上游光伏制造企業(yè)向下游電站行業(yè)拓展的企業(yè)

這些企業(yè)開發(fā)電站很大的目的是消耗自身光伏制造產能，開發(fā)電站的目的是為了轉手，對電站質量和長期經營重視不夠，銀行一般不介入這類企業(yè)。

5、對于做光伏電站資產證券化的信托公司、投資公司、基金公司

在基礎資產質量良好的情況下，銀行也會與之開展業(yè)務合作。

銀行考慮的主要風險

銀行為什么這么謹慎？因為對于光伏這個新興行業(yè)來說，銀行貸款的風險較大，根據內部資料看出，銀行評估的具體風險如下：

1、政策變化風險。當前光伏電站的收益仍很大依賴于政府補貼，從長期看，補貼逐步下降是確定的，政策變化會影響光伏電站收益的穩(wěn)定性。部分地區(qū)還存在補貼收入長期無法到位的風險。

2、電站質量風險。光伏電站暴露在露天環(huán)境中，風、水、地面沉降、寒暑、紫外線、自然腐蝕等自然環(huán)境因素對光伏電站質量會產生較大影響。光伏電站作為新興行業(yè)，現(xiàn)有技術和材料實際并沒有經歷過時間檢驗，在成本壓力下，電站組件存在較大質量風險。

3、棄光棄電風險。受配套電網建設、調峰能力、區(qū)域電網容量、電站自身不符合技術要求等因素影響，光伏電站可能存在不能上網的風險。

4、技術進步風險。光伏發(fā)電技術目前仍處于高速發(fā)展階段，革命性的技術進步會改變現(xiàn)在產業(yè)的格局，對行業(yè)內企業(yè)產生較大影響。

5、財務風險和經營風險。投資光伏電站的主體較多，部分業(yè)主以掙快錢為目的進入行業(yè)，實際缺少資金、技術和能力，存在財務風險和經營風險。

“六”問銀行如何看待光伏行業(yè)

（以下內容是無所不能對一位銀行支行行長的采訪實錄）

【金融機構態(tài)度仍然謹慎】

Q：現(xiàn)在銀行對光伏企業(yè)貸款的態(tài)度如何？

A:對于制造業(yè)的貸款還是沒有放開，對于項目層面上的貸款略有所放開。其實大部分銀行都還是比較謹慎，還沒有什么新的政策，包括中信銀行、興業(yè)銀行把光伏貸款還是放在限制類。總體而言，現(xiàn)在金融行業(yè)對于光伏產業(yè)仍然是不樂觀的。在中國發(fā)展新行業(yè)很難。而即便是已經介入光伏行業(yè)的銀行，他們對光伏電站的準入條件也非常嚴苛。

【銀行最關心還款來源】

Q：對于銀行來講，你們最關注的是什么？

A：光伏電站的投資周期是我們考慮因素之一，但不是最重要的，就光伏電站本身來講，銀行貸款是沒有問題的。但是我們首要考慮的是還款來源，光伏電站的還款來源很不確定。

Q：為什么還款來源不確定？

A：開發(fā)商和電網簽訂二十年的售電合同，但我們對電網公司給開發(fā)商結算這方面不太信任。因為電網公司購買光伏所發(fā)的電是執(zhí)行國家政策，也算是不得已而為之的行為，他們其實并不愿意做。在這種情況下，電網公司的購電資金能不能按照規(guī)定的時間給光伏電站進行結算？我們保持懷疑的態(tài)度。

Q：對于電站本身考慮的因素有哪些？

A：如果還款來源確切無疑能有保障的話，緊接著銀行就關注一些硬條件了，比如說土地問題的合法性，投資人的財務實力、投資人本身的背景等?，F(xiàn)在投資人很亂，我們在選擇投資人的時候，考慮這些開發(fā)公司的股東背景也是非常關鍵，更多的還是愿意支持一些大的公司。對于有良好還款能力，資產負債率夠好的，或者本身有集團主業(yè)擔保的企業(yè)，銀行在貸款會比較支持，但對于個體或者中小的企業(yè)還是比較謹慎。

Q：光伏電站的質量問題是不是也是考量因素之一？

A：對，光伏是一個新興的行業(yè)，但電站質量很不穩(wěn)定?，F(xiàn)在大約有30%的建成三年以上的電站出現(xiàn)了不同程度的質量問題，甚至有建成不過三年的光伏電站的組件衰減率高達68%，其他如光伏組件變黃爆裂、支架事故也有很多，所以貸款風險很大。

【對于銀行而言光伏只是小行業(yè)】

Q：銀行在制定相關政策的時候會不會有哪些疏漏的地方？

A：制定相關政策者一般都是總行，高高在上，并不貼近市場，因此不能跟上市場變化，導致其在風險政策上無從入手。不僅僅銀行如此，國家各部委又有多少接地氣的政策呢?不過，總體而言，對各銀行來說，光伏行業(yè)是小行業(yè)，所以還是不太重視。別忘了銀行是企業(yè)，是追求利潤的。

由此，雖然已經有銀行開始放開對光伏行業(yè)的態(tài)度，但總體的情況仍然不太樂觀。而隨著政策的傾斜和行業(yè)的成長，未來或許會有更多銀行的觀念開始改變。那么，2015年光伏行業(yè)的發(fā)展趨勢是什么？良好的行業(yè)發(fā)展趨勢會否改變銀行的態(tài)度？