此前，小電量插混一直被認(rèn)為是與傳統(tǒng)燃油車競(jìng)爭(zhēng)銷量的關(guān)鍵車型。然而，隨著大電量增程車型持續(xù)保持高速增長(zhǎng)，其在推動(dòng)新能源汽車市場(chǎng)滲透方面的作用也越來(lái)越突出。

究其原因，主要得益于兩個(gè)方面，一是鐵鋰電池能量密度技術(shù)的提高，二是動(dòng)力電池市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的日益激烈。這兩個(gè)因素共同推動(dòng)增程車型價(jià)格下探至15萬(wàn)元以下區(qū)間，使其更具市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

今年以來(lái)，增程車型電池配套正加速被鐵鋰電池"取代"。這一趨勢(shì)在理想汽車選擇搭載鐵鋰引發(fā)爭(zhēng)議后，也愈發(fā)受到市場(chǎng)關(guān)注?？傮w來(lái)看，增程電池朝著大電量、高倍率鐵鋰電池方向的迭代已十分確定。

增程車型崛起：市場(chǎng)份額快速增長(zhǎng)，多品牌競(jìng)逐

在新能源汽車市場(chǎng)中，混動(dòng)車型高速滲透、增速快于純電已是不爭(zhēng)事實(shí)。進(jìn)一步觀察可以發(fā)現(xiàn)，增程車型增速加快、超過(guò)插混的趨勢(shì)也值得關(guān)注。

從數(shù)據(jù)來(lái)看，今年1-6月，純電、插混與增程車型的銷量增速分別為16%、53%和126%。增程車型的增速明顯高于其他兩類。

插混市場(chǎng)格局過(guò)于集中在頭部車企，疊加"電比油低"的定價(jià)策略雖然一直存在，但效果呈現(xiàn)周期性起伏，使得這一細(xì)分賽道的成長(zhǎng)并不算健康。截至今年6月，占據(jù)插混乘用車終端銷量前十名的仍然只有一家品牌，其他品牌尚未出現(xiàn)爆發(fā)式增長(zhǎng)。

增程車型則呈現(xiàn)出截然不同的態(tài)勢(shì)。以理想、問(wèn)界、零跑、哪吒等品牌為代表，熱門(mén)增程車型呈現(xiàn)多點(diǎn)開(kāi)花的局面，而且新車型正強(qiáng)勢(shì)向15-20萬(wàn)元的價(jià)格區(qū)間下探。

具體來(lái)看，增程賽道既有單月銷量超過(guò)4萬(wàn)、在20萬(wàn)元以上中高端新能源車市場(chǎng)銷量排名前列的理想和問(wèn)界，也有像哪吒、零跑這樣靠純電起家，卻憑借低價(jià)增程車型擠入第一梯隊(duì)的品牌。

市場(chǎng)集中度相對(duì)較低的增程賽道，反而在新能源車市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)進(jìn)入常態(tài)化激烈競(jìng)爭(zhēng)之際，展現(xiàn)出強(qiáng)勁的生長(zhǎng)動(dòng)力和韌性。以零跑為例，該品牌于去年開(kāi)始陸續(xù)推出增程版本車型，今年上半年增程車型的交付量占比已經(jīng)超過(guò)25%。

隨著市場(chǎng)份額的快速增長(zhǎng)，增程車型也正成為取代傳統(tǒng)燃油車的一個(gè)顯眼選擇。增程車型價(jià)格的不斷下探，也將對(duì)插混和純電車型帶來(lái)沖擊。

從新入局者來(lái)看，增程車型接下來(lái)的增長(zhǎng)勢(shì)頭也將十分強(qiáng)勁。近日，特斯拉宣布為旗下Cybertruck皮卡推出加裝增程電池服務(wù)。另?yè)?jù)市場(chǎng)消息，小米汽車規(guī)劃的第三款車型為面向家庭用戶的增程式SUV，對(duì)標(biāo)理想汽車，預(yù)計(jì)將在2026年上市。

值得注意的是，小米汽車選擇增程路線，與其逐步向下沉市場(chǎng)發(fā)展是同步進(jìn)行的，這也體現(xiàn)了該車企進(jìn)入由比亞迪主導(dǎo)的主流市場(chǎng)的野心，暗示著增程車型將向低價(jià)格區(qū)間市場(chǎng)滲透的未來(lái)趨勢(shì)。

此外，今年下半年長(zhǎng)安阿維塔將密集投放11款車型。最為關(guān)鍵的是，在動(dòng)力形式上將全系增加增程版本。廣汽埃安則宣布將在2025年進(jìn)軍插電混動(dòng)和增程電動(dòng)車市場(chǎng)。極氪智能科技CEO安聰慧也透露，未來(lái)不排除推出增程混動(dòng)產(chǎn)品的可能。

電池技術(shù)升級(jí)：鐵鋰化與大容量快充成主流

通過(guò)梳理電池配套情況發(fā)現(xiàn)，除了問(wèn)界之外，包括理想在內(nèi)的幾乎所有增程車型均有磷酸鐵鋰版本電池的搭載，且不只由一家電池廠供應(yīng)。

增程車型正加速向下沉市場(chǎng)滲透以擴(kuò)大份額，這既推動(dòng)了電池裝車規(guī)模的增長(zhǎng)，也催生了基于鐵鋰材料的增程電池的迭代。增程電池鐵鋰化、高性能化（大容量化、快充化）的趨勢(shì)正不斷深入演繹。

有觀點(diǎn)認(rèn)為，今年增程SUV的升級(jí)趨勢(shì)都是加大電池、增加續(xù)航，預(yù)計(jì)在今后15萬(wàn)區(qū)間的增程SUV市場(chǎng)中，40度以上的大電池、250-300km之間的純電續(xù)航將逐漸成為標(biāo)配。

例如，特斯拉宣布為旗下Cybertruck皮卡推出加裝增程電池服務(wù)，相當(dāng)于在原版車型基礎(chǔ)上增加約47kWh的電池容量，使總?cè)萘窟_(dá)到170kWh左右。又如零跑C16配備容量為67.7kWh的磷酸鐵鋰電池組，CLTC純電續(xù)航520公里，從30%-80%充電最快只需15分鐘。

反觀插混車型，電池容量超過(guò)40度的并不多，SUV中有領(lǐng)克08、魏牌藍(lán)山、捷途山海T2、領(lǐng)克09 EM-P四款，而轎車中只有嵐圖追光PHEV一款。數(shù)據(jù)顯示，插混車型單車帶電量一直以來(lái)不斷下降。因此，重視增程車型的發(fā)展，才能為電池企業(yè)帶來(lái)更明顯的裝機(jī)增長(zhǎng)規(guī)模。

另?yè)?jù)業(yè)內(nèi)人士總結(jié)，以主機(jī)廠將三元方型52Ah電芯逐漸轉(zhuǎn)換成72Ah磷酸鐵鋰方型為例，鐵鋰電池可以更迅速地切入到30度以下車型上并占據(jù)主導(dǎo)地位。

40度以上車型由于需要在有限的空間內(nèi)裝入更多的電量，原先以三元電池為主，但隨著鐵鋰電池包能量密度的提高，部分廠商正在用87Ah磷酸鐵鋰電池嘗試進(jìn)入大電量混動(dòng)車型。

具體來(lái)看，寧德時(shí)代在增程電池的供應(yīng)上具有領(lǐng)先地位，以三元電池的供應(yīng)為主，并保留了一貫的規(guī)?；瘍?yōu)勢(shì)和成本優(yōu)勢(shì)。例如，哪吒L閃充版配備了寧德時(shí)代40度大電池，純電續(xù)航里程達(dá)到了310km，但售價(jià)已低至13.69萬(wàn)元，

另基于寧德時(shí)代麒麟與神行系列在三元、鐵鋰上均有高性能表現(xiàn)，其將可增程車型提供更寬幅度的價(jià)格選擇。公司與阿維塔等品牌的資本關(guān)聯(lián)，也將帶來(lái)車企向增程轉(zhuǎn)型后的潛在訂單。

在理想、問(wèn)界之外，對(duì)增程電池需求較大的品牌是零跑，目前主要由國(guó)軒高科、中創(chuàng)新航兩家電池廠商供應(yīng)。兩家公司均以LFP增程電池的出貨為主，占裝機(jī)總量的比重則約在1/10的水平。

國(guó)軒高科主要供應(yīng)LFP增程電池給零跑汽車，也將LFP電池供應(yīng)給售價(jià)低至12.99萬(wàn)元的哪吒L10入門(mén)版?；诨靹?dòng)電池將向大電量、快充方向迭代的判斷，國(guó)軒高科在今年全新推出G刻電池產(chǎn)品，既支持純電、增程混動(dòng)等全場(chǎng)景應(yīng)用，覆蓋磷酸鐵鋰、磷酸錳鐵鋰等多元材料體系。通過(guò)將鐵鋰壓實(shí)密度提升至2.65g/cc，"G刻"電池已可于鐵鋰電池單體上實(shí)現(xiàn)190Wh/kg的能量密度。

中創(chuàng)新航則同時(shí)供應(yīng)三元、LFP增程電池給零跑汽車。另?yè)?jù)介紹，其混動(dòng)電池產(chǎn)品線包括400V 2C中鎳高電壓電池，可實(shí)現(xiàn)20%電量至80%電量充電時(shí)間18分鐘，已在增程市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)大批量交付；高功率磷酸鐵鋰方形電池，具有高功率、全氣候場(chǎng)景應(yīng)用等特點(diǎn)，是為乘用車混動(dòng)市場(chǎng)專門(mén)開(kāi)發(fā)，里程覆蓋80km-400km，并已批量交付；高功率磷酸鐵鋰R46大圓柱電池，則是針對(duì)混動(dòng)市場(chǎng)開(kāi)發(fā)的新一代產(chǎn)品，兼具極致成本和極致性能等領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)，即將批量交付。

欣旺達(dá)目前主要為理想汽車提供三元增程電池。有調(diào)研紀(jì)要指出，欣旺達(dá)截至Q1的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)中，插電與增程占比約30%、純電占40%。

接下來(lái)公司或加速向低成本增程電池轉(zhuǎn)變。有市場(chǎng)消息稱欣旺達(dá)已拿到小米第三款車型的定點(diǎn)項(xiàng)目，該車型定位15萬(wàn)元級(jí)別的增程SUV，具有"嚴(yán)格的成本導(dǎo)向"。

蜂巢能源則計(jì)劃在2024年進(jìn)一步聚焦增程及插混市場(chǎng)，全面升級(jí)2.2C快充，做插混和增程的產(chǎn)品升級(jí)，同時(shí)拓展大電量鐵鋰化、800V等細(xì)分市場(chǎng)。該公司將推出支持300km續(xù)航以上的LFP電芯。

主流電池廠正不約而同地?fù)寠ZLFP增程電池這塊蛋糕，因?yàn)樵龀屉姵貙?duì)于動(dòng)力電池廠商擴(kuò)大市場(chǎng)規(guī)模、提高產(chǎn)能利用率的價(jià)值正不斷提升。隨著市場(chǎng)的進(jìn)一步發(fā)展，增程車型及其配套電池市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)將更加激烈，也將推動(dòng)整個(gè)新能源汽車行業(yè)向更高效、更經(jīng)濟(jì)的方向發(fā)展。