日前，國(guó)家能源局對(duì)外公布了《2019年上半年光伏發(fā)電建設(shè)運(yùn)行情況》，而在此前后，A股光伏板塊迎來(lái)了一波強(qiáng)勁的上漲行情。

根據(jù)國(guó)家能源局對(duì)外公布的數(shù)據(jù)，截至2019年6月底，全國(guó)光伏發(fā)電累計(jì)裝機(jī)18559萬(wàn)千瓦，同比增長(zhǎng)20%，新增1140萬(wàn)千瓦。其中，集中式光伏發(fā)電裝機(jī)13058萬(wàn)千瓦，同比增長(zhǎng)16%，新增682萬(wàn)千瓦；分布式光伏發(fā)電裝機(jī)5502萬(wàn)千瓦，同比增長(zhǎng)31%，新增458萬(wàn)千瓦。

盡管《2019年上半年光伏發(fā)電建設(shè)運(yùn)行情況》并未明確指出上半年我國(guó)新增光伏裝機(jī)與去年的同比情況，但查閱以往資料不難發(fā)現(xiàn)，相較于2018年上半年我國(guó)光伏發(fā)電新增裝機(jī)2430.6萬(wàn)千瓦，今年上半年的1140萬(wàn)千瓦同比減少了超過(guò)53%。

不過(guò)，根據(jù)此前國(guó)家發(fā)改委能源研究所研究員王斯成的分析，今年我國(guó)光伏新增裝機(jī)容量仍然將達(dá)到40吉瓦（4000萬(wàn)千瓦）左右，雖然這一數(shù)字較2018年進(jìn)一步下降，但其仍將令中國(guó)保持新增光伏裝機(jī)容量全球第一的位置。

這也意味著在即將到來(lái)的9月份、10月份（10月份后將陸續(xù)進(jìn)入凍土期，施工難度增加），30吉瓦（3000萬(wàn)千瓦）左右的市場(chǎng)需求可能會(huì)集中爆發(fā)（全年預(yù)計(jì)新增裝機(jī)容量減去上半年新增裝機(jī)容量），令中國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)上下游普遍受益。

光伏玻璃需求增強(qiáng)

盡管市場(chǎng)供需態(tài)勢(shì)利好下半年的A股光伏板塊，但始終變化的產(chǎn)業(yè)格局，以及層出不窮的技術(shù)、產(chǎn)品迭代，還是為投資者選股增添了不少的難度。

然而，相對(duì)于其他產(chǎn)品，光伏玻璃市場(chǎng)正處于“供小于求”的態(tài)勢(shì)則已較為清晰。究其原因，與一種消耗玻璃更多的雙玻組件正在業(yè)界躥紅直接相關(guān)。

根據(jù)公開(kāi)渠道的相關(guān)數(shù)據(jù)，2016年——2018年，雙玻組件滲透率約為3.85%、6.6%、12%，而這一數(shù)字有望在2020年達(dá)到22%。

據(jù)業(yè)內(nèi)人士介紹，雙玻組件與普通組件最大的區(qū)別在于組件的正面和背面均采用玻璃封裝，從“3.2mm玻璃+背板”轉(zhuǎn)變?yōu)榱?ldquo;2.5mm正面玻璃+2.5mm背面玻璃”。與單玻組件相比，雙玻組件光伏玻璃的用量顯著提高，光伏玻璃的需求量將從6.08噸/吉瓦提升至9.49噸/吉瓦，上升56.25%。

除此外，另一佐證是，公開(kāi)信息顯示，每平方米3.2毫米光伏玻璃含稅價(jià)格，今年以來(lái)價(jià)格已由年初的24元上漲至26.5元，此后雖受增值稅下調(diào)影響，微降至26.3元，至今保持穩(wěn)定，且相對(duì)于其他光伏相關(guān)產(chǎn)品，光伏玻璃價(jià)格最為堅(jiān)挺。

成本下降

光伏更受資本青睞

除上半年新增裝機(jī)規(guī)模同比下降以外，《2019年上半年光伏發(fā)電建設(shè)運(yùn)行情況》也釋放出不少積極信號(hào)。例如，2019年上半年，全國(guó)光伏發(fā)電量1067.3億千瓦時(shí)，同比增長(zhǎng)30%；棄光電量26.1億千瓦時(shí)，同比減少5.7億千瓦時(shí)；棄光率2.4%，同比下降1.2個(gè)百分點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)棄光電量和棄光率“雙降”。

此外，由于中國(guó)光伏已進(jìn)入競(jìng)價(jià)時(shí)代，財(cái)政補(bǔ)貼規(guī)模將呈大幅下降趨勢(shì)，有業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì)，針對(duì)光伏的財(cái)政補(bǔ)貼有望從2018年的100億元驟降至今年的約30億元。而相對(duì)補(bǔ)貼的下降，更為重要的是，補(bǔ)貼下降由光伏發(fā)電成本下降引發(fā)，棄光電量和棄光率“雙降”，以及可期的補(bǔ)貼發(fā)放更為及時(shí)，將令光伏發(fā)電的適用性更廣，投資收益率預(yù)測(cè)更為準(zhǔn)確，而這將使其獲得越來(lái)越多的資本青睞。

不久前的8月18日，內(nèi)蒙古達(dá)拉特旗政府網(wǎng)站發(fā)布了“達(dá)拉特旗光伏發(fā)電領(lǐng)跑獎(jiǎng)勵(lì)激勵(lì)基地2019年競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)選申報(bào)企業(yè)信息公示表”，對(duì)五個(gè)項(xiàng)目的電價(jià)分別進(jìn)行了公示。其中，最低申報(bào)電價(jià)為0.24元/千瓦時(shí)，而這一價(jià)格已遠(yuǎn)低于當(dāng)?shù)鼗痣姌?biāo)桿電價(jià)，刷新了國(guó)內(nèi)光伏發(fā)電報(bào)價(jià)新紀(jì)錄。

在中國(guó)光伏企業(yè)技術(shù)不斷迭代過(guò)程中，在光伏競(jìng)價(jià)和光伏平價(jià)政策的推動(dòng)下，光伏的平價(jià)、甚至更低的上網(wǎng)電價(jià)時(shí)代即將來(lái)臨。不僅國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，今年上半年，我國(guó)光伏組件出口總量為34.20吉瓦，同比增長(zhǎng)99.50%，出口總金額88.88億美元，同比增長(zhǎng)51.20%。