2019年伊始，所有關(guān)心光伏行業(yè)發(fā)展的人士都在等待政策的出臺。上周，國家發(fā)展改革委、國家能源局發(fā)布《關(guān)于積極推進風電、光伏發(fā)電無補貼平價上網(wǎng)有關(guān)工作的通知》(以下簡稱“通知”)，宣告了光伏發(fā)電將正式踏入平價上網(wǎng)時代。

可以想見的是，未來幾年光伏發(fā)電的成本將會持續(xù)下降，直接對傳統(tǒng)煤電形成強大的競爭力，甚至不再依靠政策，而是通過自身的能源價值在電力市場上逐漸淘汰煤電。所以對于光伏行業(yè)來說，2019必將是一個重要的節(jié)點。

與此同時，平價上網(wǎng)帶來的還有挑戰(zhàn)，無補貼帶來的還有壓力。光伏發(fā)電未來的潛力是無可否認的，但是對于當前的光伏企業(yè)來說，他們可能最關(guān)心的還是：無補貼時代來臨，光伏產(chǎn)業(yè)蛋糕還有多大？

無補貼項目將成主流

透過《通知》，我們大概可以了解到2019年將會有以下幾個趨勢：

1、作為“無補貼元年”，2019年將會有大批無補貼項目出現(xiàn)，成為新增裝機的中堅力量。

2、以土地稅費等為代表的“非技術(shù)成本”有望迎來下降，為平價上網(wǎng)掃清障礙。

3、無補貼項目將可以通過市場化交易、綠證的售賣來增添收益。

之所以說2019年將開啟一個新的時代，是因為在2019年之前，大多數(shù)新建的光伏項目都需要國家補貼。而在2019年之后，大多數(shù)新建的光伏項目將不再需要國家補貼。從依靠補貼到依靠自身的價值，光伏發(fā)電將在2019年開始最重要的蛻變。

徹底告別補貼已成定局

到如今，平價上網(wǎng)的即將到來已成共識。但是平價上網(wǎng)的到來是否就意味著光伏補貼已經(jīng)全部沒有了呢？答案是否定的。

在對《通知》的官方解讀中，國家能源局表示，現(xiàn)階段的無補貼平價(低價)上網(wǎng)項目主要在資源條件優(yōu)越、消納市場有保障的地區(qū)開展。同時，在目前還無法做到無補貼平價上網(wǎng)的地區(qū)，仍繼續(xù)按照國家能源局發(fā)布的競爭性配置項目的政策和管理要求組織建設(shè)，但是這些項目也要通過競爭大幅降低電價水平以減少度電補貼強度。

也就是說，當前只有部分地區(qū)有條件實現(xiàn)平價上網(wǎng)，對于那些暫無條件推進無補貼項目的地區(qū)來說，國家能源局依然會考慮補貼。但是就當前的行業(yè)現(xiàn)狀來看，這一部分補貼的存在將會逐步退坡，直至在未來幾年的時間里完全消失。

總體而言，光伏補貼雖然在退坡，但是仍然未到完全退出的時候。而無論如何，光伏發(fā)電終歸與徹底告別補貼的時間越來越近了。

另一方面，也可能是最重要的一方面。光伏補貼的拖欠問題已經(jīng)危如累卵，當前的首要目標是控制補貼的輸出，以緩解補貼拖欠問題。參照“531”政策的發(fā)布，為了控制補貼的總輸出，未來能領(lǐng)國家補貼的項目規(guī)模只會越來越少。

蛋糕大小將由它決定

目前來看，盡管經(jīng)歷了“531”政策的洗禮，2018年的光伏新增裝機也將達到40GW左右，這依然是一個超出預(yù)期的數(shù)字。也許很多人會好奇，在正式踏入平價上網(wǎng)時代的2019年，光伏新增裝機將會達到多少？30GW？40GW？換而言之，2019年的光伏市場蛋糕有多大？這好像是誰也無法斷言的一個問題。

與往年不同的是，2019年光伏發(fā)電的項目類別將會發(fā)生很大的變化。未來一個項目是分布式項目還是集中式電站并不重要，重要的是這個項目有沒有拿補貼。2019年將會出現(xiàn)無補貼項目、有補貼項目兩大類別。2019年光伏市場規(guī)模的大小，就取決于無補貼項目、有補貼項目的規(guī)模。

由于補貼拖欠、平價上網(wǎng)進程等問題，有補貼項目的規(guī)模將越來越小幾乎是肯定的。因為只有當有補貼項目規(guī)模越來越小的時候，補貼拖欠問題才能得到解決；只有當有補貼項目越來越少的時候，全國范圍內(nèi)的平價上網(wǎng)才能一步步實現(xiàn)。甚至為了推進無補貼項目，有補貼項目規(guī)模也必須要減小。

盡管無補貼項目將得到最大的推進，無補貼項目的非技術(shù)成本也有望得到降低，但是相對于有補貼項目來說，無補貼項目的收益率依然是一個問題。所以光伏企業(yè)在有選擇的情況下，將會更傾向于爭取有補貼項目。

有補貼項目規(guī)模的減小，將會加劇產(chǎn)業(yè)競爭，最終拿到有補貼項目的企業(yè)只會是極少數(shù)。而大多數(shù)沒有拿到有補貼項目的企業(yè)便沒有選擇，只能轉(zhuǎn)而布局無補貼項目。只有讓大多數(shù)企業(yè)都去布局無補貼項目，才能順利調(diào)動企業(yè)的積極性，推進無補貼項目的發(fā)展。這也是有補貼項目規(guī)模的減小與無補貼項目推進的關(guān)系。

綜上，在當前的市場環(huán)境之下，有補貼項目的規(guī)模必須下降。所以2019年光伏市場規(guī)模有多大，只能看無補貼項目的推進情況。

那2019年的無補貼項目規(guī)模將能達到多少呢？筆者認為這主要看無補貼項目的收益率。盡管新出臺的《通知》對地方政府、電網(wǎng)、銀行都作出了要求，力求打通平價上網(wǎng)路上所有的阻塞。

如果《通知》能夠完美貫徹并實行，那無補貼項目大有可為，2019年的光伏市場規(guī)模依然會很大；但是現(xiàn)實是骨感的，如果《通知》實行效果不佳，部分政策沒有落實，那無補貼項目的收益就會很低，最終將難以推進。

總體而言，2019年的光伏市場只能指望無補貼項目的規(guī)模，但是無補貼項目的規(guī)模大小，又需要看新發(fā)布的《通知》有沒有得到貫徹實行。所以2019年的蛋糕有多大，您心里有譜了嗎？