摘要：6月5日晚間，一封由名為“關(guān)于企業(yè)家對三部委出臺531光伏新政的緊急訴求”的11名光伏大佬的聯(lián)名信在光伏行業(yè)中傳開，提出“給予已經(jīng)合法批準(zhǔn)開建的項目一定的緩沖期”、“降低規(guī)模幅度不應(yīng)過大，要考慮行業(yè)現(xiàn)狀”等一系列建議。

兒童節(jié)收到“成人禮”，光伏行業(yè)在補貼缺口下，被強行刺穿擴張“泡沫”。

6月5日晚間，一封由名為“關(guān)于企業(yè)家對三部委出臺531光伏新政的緊急訴求”的11名光伏大佬的聯(lián)名信在光伏行業(yè)中傳開，提出“給予已經(jīng)合法批準(zhǔn)開建的項目一定的緩沖期”、“降低規(guī)模幅度不應(yīng)過大，要考慮行業(yè)現(xiàn)狀”等一系列建議。

引發(fā)大佬聯(lián)名上書的原因則要倒退至4天前，6月1日晚間，國家發(fā)改委、財政部、國家能源局聯(lián)合發(fā)布的一份《關(guān)于2018年光伏發(fā)電有關(guān)事項的通知》（下稱通知，因文件落款時間為5月31日，也被成為光伏531新政）嚴苛要求的引發(fā)光伏行業(yè)一片哀鳴，被視為光伏行業(yè)“急剎車”、“硬著陸”。

隨之而來的是，光伏產(chǎn)業(yè)鏈集體受挫，多家光伏企業(yè)在6月4日開盤跌停。此后，政策開始“打補丁”，6月4日，中國光伏行業(yè)協(xié)會CPIA官微發(fā)布消息稱，已取得2017年普通地面光伏電站指標(biāo)的項目，在今年6月30號前并網(wǎng)的，仍執(zhí)行2017年標(biāo)桿電價。

這個突然而至的光伏新政的威力，行業(yè)內(nèi)也出現(xiàn)了分歧，一波認為新政會產(chǎn)生致命性打擊，另一波尤其是大型光伏企業(yè)眼中仍可控，認為其是行業(yè)拐點，會促進光伏行業(yè)穩(wěn)定發(fā)展。

通威股份董秘嚴虎在接受《華夏時報》記者采訪時表示，新政加速“平價上網(wǎng)”的速度，推動光伏產(chǎn)業(yè)由“計劃經(jīng)濟”向“市場經(jīng)濟”轉(zhuǎn)變，加速淘汰落后產(chǎn)能，從長期來看，有利于行業(yè)龍頭企業(yè)進一步提升市場占有率及長期穩(wěn)定發(fā)展。

都是“補貼”惹的禍？

早已做好政策調(diào)整的光伏企業(yè)們，沒有想到此次千余字新政來的如此猛烈，531新政對控制光伏新建規(guī)模、降低補貼強度、資源配置市場化進行了安排。

據(jù)通知指出，“根據(jù)行業(yè)發(fā)展實際，暫不安排2018年普通光伏電站建設(shè)規(guī)模。在國家未下發(fā)文件啟動普通電站建設(shè)工作前，各地不得以任何形式安排需國家補貼的普通電站建設(shè)”。

此外，分布式光伏的指標(biāo)也僅為10GW，開始進入到政策管理的范圍。據(jù)公開數(shù)據(jù)顯示，截至2018年4月底，今年分布式裝機已達8.75GW，按照前4個月的節(jié)奏來計算，10GW的分布式指標(biāo)將在5月底就已用光。

對于限制光伏新建規(guī)模，嚴虎表示，雖光伏行業(yè)發(fā)展雖然是由大型地面電站逐步轉(zhuǎn)向分布式，但是分布式光伏實施有一個過程，2017年分布式光伏高速增長，給國家財政補貼很大壓力。

據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)顯示，2017年的國內(nèi)新增光伏裝機刷新了2016年34.53GW的歷史最高紀錄，國內(nèi)市場新增53GW，同比增長53.6%。其中，分布式光伏為19.44GW，同比增長3.7倍。

“如果按照這樣的速度發(fā)展，2018年僅分布式光伏都可能做出40-50GW，還不包括大型地面電站、扶貧電站和領(lǐng)跑者計劃。”嚴虎告訴記者，今年對分布式管控是一個方向，但是“一刀切”的光伏嚴苛新政，中短期對光伏市場的負面影響是非常大的。

與此同時，531新政表示，自發(fā)文之日起，新投運的、采用“自發(fā)自用、余電上網(wǎng)”模式的分布式光伏發(fā)電項目，全電量度電補貼標(biāo)準(zhǔn)降低0.05元，即補貼標(biāo)準(zhǔn)調(diào)整為每千瓦時0.32元（含稅）。

此外，《通知》還表示，自發(fā)文之日起，新投運的光伏電站標(biāo)桿上網(wǎng)電價每千瓦時統(tǒng)一降低0.05元，I類、II類、III類資源區(qū)標(biāo)桿上網(wǎng)電價分別調(diào)整為每千瓦時0.5元、0.6元、0.7元（含稅）。此次光伏電站標(biāo)桿上網(wǎng)電價6個月后就被下調(diào)，結(jié)束了此前一年調(diào)整一次的傳統(tǒng)。

而此次“一刀切”光伏新政的出臺誘因則指向了“補貼”。11名光伏大佬發(fā)出的聯(lián)名信指出，從2015年底至今，光伏行業(yè)被拖欠補貼已經(jīng)達到1000多億。

嚴虎表示：主要是分布式光伏市場行為很難預(yù)測，而補貼要按月兌現(xiàn)沒法拖欠，發(fā)展太猛、缺口過大、沒法管控造成這次出臺新政的一個重要原因。

政策“打補丁”

531新政的出臺，由于過于嚴苛，在資本市場已經(jīng)發(fā)酵了。

在“5·31新政”出臺后的第一個交易日，光伏上市企業(yè)全線重挫。包括通威股份（600438.SZ）、隆基股份（601012.SH）、陽光電源（300274.SZ）、林洋能源（601222.SH）福斯特（603806.SH）等在內(nèi)的多股跌停，大部分光伏股股價均出現(xiàn)不同程度下跌，6月5日，2017年利潤占據(jù)光伏上市公司前三甲的隆基股份、通威股份、陽光電源再度跌停。

嚴虎稱，這兩年好不容易恢復(fù)投資者的信心，認識到可再生能源的優(yōu)勢，認識到光伏在行業(yè)中的地位，投資者開始認可，但新政也容易引發(fā)資本市場恐慌，基本接近3個跌停。

“在光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展過程中“急剎車”，對光伏行業(yè)沖擊很大，全社會好不容易對光伏產(chǎn)業(yè)有了認識，特別是銀行金融市場，一部分剛剛開始對光伏行業(yè)重新恢復(fù)信任，貸款有所放開，這樣'一刀切'的政策對光伏行業(yè)發(fā)展的資金將產(chǎn)生沖擊。”嚴虎進一步解釋。

6月4日，中國光伏行業(yè)協(xié)會CPIA官微發(fā)布消息稱，經(jīng)中國光伏行業(yè)協(xié)會再次向行業(yè)相關(guān)主管部門了解，已取得2017年普通地面光伏電站指標(biāo)的項目，在今年6月30號前并網(wǎng)的，仍執(zhí)行2017年標(biāo)桿電價，即普通地面光伏電站，仍執(zhí)行630政策。

中國光伏行業(yè)協(xié)會還表示，各企業(yè)可以聯(lián)系各項目所在地電網(wǎng)公司核實，也可向中國光伏行業(yè)協(xié)會秘書處反映情況。

不過這一“打補丁”政策，在業(yè)內(nèi)只是一味“安慰劑”。據(jù)記者了解，每年的630都會有搶裝潮，從2016年開始，為了享受前一年更高的光伏上網(wǎng)電價，光伏企業(yè)們紛紛在6月30日前建成投運，由此出現(xiàn)了630前的搶裝期。

嚴虎告訴記者，光伏電站從建設(shè)初期到并網(wǎng)，一般需要3個月。而有行業(yè)人士告訴記者，因為已經(jīng)到6月份了，如果此前沒有規(guī)劃，只有20多天時間了怕也很難搶回來。

光伏大佬建議“慢撒氣”

通知一發(fā)布引起了光伏全行業(yè)巨震，光伏行業(yè)大佬也坐不住了，“大家都覺得天要塌下來”，包括11名光伏企業(yè)人士致信新華社，發(fā)表“關(guān)于企業(yè)家對三部委出臺531光伏新政的緊急訴求 ”的聯(lián)名信。

“目前我們主要的問題是補貼缺口大，電網(wǎng)消納存在瓶頸。”聯(lián)名信指出，光伏企業(yè)一直積極努力通過融資綠色金融創(chuàng)新去解決資金缺口壓力，同時，通過分布式光伏自發(fā)自用、微電網(wǎng)、儲能等手段去減輕電網(wǎng)壓力。”

11位光伏大佬還指出：“其實關(guān)于補貼，如果把全社會可再生能源電價附加全部收上來，缺口就會大大減少，如果社會用電每度附加增加到3分錢（現(xiàn)在是1分9）那補貼將全部解決。”

嚴虎告訴《華夏時報》記者，2008年-2017年，國家為煤炭脫硫脫硝補貼了1萬億元，煤炭脫硫脫硝也排放大量溫室氣體，光伏則是清潔能源，可以將補貼調(diào)整下，保持一個合理的情況。

該政策雖然是針對電站或分布式光伏做出的調(diào)整，但產(chǎn)生的效果波及光伏產(chǎn)業(yè)鏈，尤其是光伏制造端，在2016年、2017年，光伏裝機并網(wǎng)創(chuàng)新高的刺激下，包括通威股份、中環(huán)股份、隆基股份、保利協(xié)鑫等諸多光伏制造端企業(yè)開始大手筆擴充產(chǎn)能。

以隆基股份為例，早在今年1月19日，隆基股份發(fā)布《關(guān)于單晶硅片業(yè)務(wù)三年(2018-2020)戰(zhàn)略規(guī)劃》稱，在2017年底硅片產(chǎn)能15GW的基礎(chǔ)上，力爭單晶硅片產(chǎn)能2018年底達到28GW，2020年底達到45GW，這意味著今年隆基股份的產(chǎn)能將近翻番，3年后的2020年，產(chǎn)能將再增加兩倍。

而《華夏時報》記者在今年2月也報道過，中國光伏行業(yè)協(xié)會副理事長兼秘書長王勃華曾公開提示行業(yè)，要特別警惕產(chǎn)業(yè)過熱的問題，不管是多晶硅還是電池片擴產(chǎn)都很厲害，但在擴產(chǎn)的時候一定要根據(jù)全球市場進行考量，擴產(chǎn)規(guī)劃要和技術(shù)準(zhǔn)備做匹配，“我們要時刻關(guān)注市場環(huán)境，我們非常不樂意看到2011年左右出現(xiàn)的光伏制造業(yè)過剩的重現(xiàn)。”王勃華彼時稱。

而光伏新政也打亂了這些光伏制造端產(chǎn)能的節(jié)奏。“許多企業(yè)是根據(jù)國家能源局2020光伏發(fā)展規(guī)劃在做擴產(chǎn)計劃，國際市場有增長估計也遠遠抵不上國內(nèi)的下降，這樣對行業(yè)企業(yè)影響會非常之大。”聯(lián)名信指出。

因此，光伏行業(yè)目前最迫切的需求為，給予已經(jīng)合法批準(zhǔn)開建的項目一定的緩沖期；降低規(guī)模幅度不應(yīng)過大，要考慮行業(yè)現(xiàn)狀，希望國家再支持這個行業(yè)進入不需要補貼的最后一公里，做好中長期規(guī)劃，并嚴格執(zhí)行。

而多位行業(yè)人士向記者表示，估計會有所緩和，有所緩沖，大的方向不會改變，在財政壓力下，補貼逐步加速退坡，但在需求端上不應(yīng)該一刀切。

不過，制造端大型光伏企業(yè)更具有“抗跌”能力，表示新政加速了光伏行業(yè)的“平價上網(wǎng)”，加快了小企業(yè)和一些落后產(chǎn)能的快速淘汰，通過光伏巨頭抱團，專業(yè)分工“剩者為王”。