上周美國(guó)總統(tǒng)通過(guò)了針對(duì)光伏電池和組件的貿(mào)易保護(hù)法案，將對(duì)所有非美國(guó)本土生產(chǎn)的晶硅太陽(yáng)能電池和組件加收30%的保護(hù)性關(guān)稅。

事件起因

事件的起因是美國(guó)一家名為Suniva的本土光伏制造企業(yè)申請(qǐng)破產(chǎn)，其最大的債券所有人，SQN的投資管理公司，為了最大限度的榨取公司的殘值，指使Suniva向美國(guó)國(guó)際貿(mào)易委員會(huì)(ITC)提出了貿(mào)易保護(hù)申請(qǐng)，控告海外廉價(jià)光伏產(chǎn)品的進(jìn)口導(dǎo)致了公司的困境。而隨著這201條款的通過(guò)，預(yù)計(jì)美國(guó)市場(chǎng)上晶硅組件價(jià)格將會(huì)上升，產(chǎn)業(yè)鏈上游多年降低成本的努力被一紙政令抹銷，受到損害的將不僅是國(guó)際眾多光伏制造企業(yè)，更包括美國(guó)自身光伏企業(yè)的海外產(chǎn)能和近年來(lái)快速發(fā)展的光伏下游產(chǎn)業(yè)。

SQN公司背景

SQN是華爾街上一家名氣并不出眾的資產(chǎn)管理公司，其名稱來(lái)源于拉丁文的Sine Qua Non，意思是“必不可少的組成”。公司成立于2007年，目前其50名員工管理著約15億美元資產(chǎn)。2015年，Suniva為擴(kuò)大在佐治亞州Norcross的工廠產(chǎn)能，從SQN獲得了約5千萬(wàn)美元貸款，但公司最終沒(méi)能從市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中勝出，并于2017年4月份申請(qǐng)破產(chǎn)后。SQN向Suniva提供的貸款成為了該公司單筆金額最大的投資，也使得SQN成為Suniva最大的優(yōu)先產(chǎn)權(quán)人。Suniva宣布破產(chǎn)后隨即在SQN的資助下向ITC提交了201調(diào)查申請(qǐng)。SQN的首席執(zhí)行官Jeremiah Silkowski在接受采訪時(shí)表示“雖然我們只是一家金融公司，但我們參與到這一案件中完全是為了保護(hù)我們的光伏產(chǎn)業(yè)，如果沒(méi)有人為此奮斗，(美國(guó)的光伏制造業(yè))就完了”。

SQN的動(dòng)機(jī)?

SQN的動(dòng)機(jī)真的如此高尚嗎?其實(shí)SQN是希望借著Suniva的垂死掙扎，提高美國(guó)國(guó)內(nèi)光伏制造業(yè)的希望，利用關(guān)稅壁壘提高Suniva破產(chǎn)后資產(chǎn)的價(jià)值，從而能順利收回自己的貸款。這也是為什么讓美國(guó)媒體和光伏產(chǎn)業(yè)會(huì)驚呼，一個(gè)管理15億美元資產(chǎn)的金融公司就威脅到了290億美元的美國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)。

更讓人吃驚的是，在ITC作出決議前，SQN的首席執(zhí)行官Silkowski就直接向中國(guó)機(jī)電進(jìn)出口商會(huì)發(fā)函，稱SQN出資讓Suniva保持“破產(chǎn)重組”(Chapter 11)狀態(tài)，就是要用201調(diào)查幫助提高Suniva剩余設(shè)備資產(chǎn)的估值，而如果中國(guó)企業(yè)支付5500萬(wàn)美元“購(gòu)買”Suniva的生產(chǎn)設(shè)備，其中5200萬(wàn)將用于償還SQN的貸款，剩下的則用于相關(guān)的法律費(fèi)用。則SQN將安排Suniva進(jìn)入“破產(chǎn)清算”程序，屆時(shí)201調(diào)查的主體和受害公司都將不復(fù)存在，也沒(méi)有人會(huì)支付后續(xù)調(diào)查費(fèi)用，因此201調(diào)查也將會(huì)完結(jié)。

這樣赤裸裸的威脅和勒索真是聞所未聞，Suniva作為一家中國(guó)公司控股(順風(fēng)光電)的公司，因經(jīng)營(yíng)問(wèn)題破產(chǎn)后，在美國(guó)華爾街資本的脅迫利用下，通過(guò)申請(qǐng)貿(mào)易保護(hù)措施的方法，威脅全球意欲進(jìn)入美國(guó)市場(chǎng)的光伏制造公司，而華爾街資本回過(guò)頭來(lái)居然還希望再找一家中國(guó)公司為自己失敗的投資買單，同時(shí)支付相關(guān)的律師費(fèi)用?

利害關(guān)系

但就是這樣為了一己私利的敲詐，居然在披上為了美國(guó)光伏制造業(yè)的外衣后得到了川普先生的支持。根據(jù)本次201條款的內(nèi)容，美國(guó)將對(duì)進(jìn)口光伏產(chǎn)品和大型洗衣機(jī)分別采取為期四年和三年的保護(hù)性關(guān)稅。在光伏電池及組件方面，美國(guó)將設(shè)定2.5GW的免稅配額，對(duì)超過(guò)此配額的進(jìn)口產(chǎn)品第一年將征收30%關(guān)稅，稅率在此后三年遞減為25%、20%、15%。同時(shí)接受貿(mào)易保護(hù)的還有洗衣機(jī)，在這方面，第一年將對(duì)前120萬(wàn)臺(tái)進(jìn)口洗衣機(jī)征收20%關(guān)稅，對(duì)超過(guò)這一額度的進(jìn)口洗衣機(jī)，第一年將征收50%關(guān)稅，稅率隨后遞減。光伏方面中國(guó)企業(yè)將收最大影響，而洗衣機(jī)方面，預(yù)計(jì)韓國(guó)企業(yè)受沖擊最為嚴(yán)重，中國(guó)、日本也會(huì)受到明顯影響。

將光伏組件的成本降低30%，難度十分大，而將進(jìn)口光伏組件的產(chǎn)品在美國(guó)境內(nèi)的成本提高30%則這般輕易。世界各地大學(xué)和研究機(jī)構(gòu)的研究員們努力開(kāi)發(fā)著新的材料和電池設(shè)計(jì)，裝備制造大廠的工程師們每日嘗試將最新的工藝融入設(shè)備，制造廠中的工人們?cè)谏a(chǎn)線上忙碌增加良品率，下游公司也在努力嘗試新業(yè)態(tài)和新戰(zhàn)略。在全產(chǎn)業(yè)鏈的精誠(chéng)合作下，在全球分工的幫助下“暴霜露，斬荊棘”，光伏技術(shù)的發(fā)電成本逐年降低，這也使得光伏產(chǎn)業(yè)在各國(guó)可再生能源版圖中“以有尺寸之地”，但美國(guó)政府對(duì)這成本的下降“視之不甚惜，舉以予人，如棄草芥”。卻不知這筆買賣，明面上給自己的支持者暖了心，實(shí)則保全了華爾街小小的利益，名義上保護(hù)了在美國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)占少數(shù)的制造業(yè)，但傷害的卻是下游經(jīng)銷商，安裝商和光伏潛在業(yè)主的利益。

應(yīng)對(duì)策略

雖然過(guò)程和結(jié)果都讓人難以接受，但目前則需要關(guān)注該決議公布后中國(guó)光伏制造商要怎樣應(yīng)對(duì)?

首先，需要密切關(guān)注改保護(hù)政策的例外條款。201保護(hù)法案通過(guò)后，美國(guó)政府同時(shí)宣布受影響公司可以向美國(guó)貿(mào)易代表處(USTR)提交例外申請(qǐng)，如果經(jīng)美國(guó)商務(wù)部和能源局審議，特定的產(chǎn)品可以不被征收保護(hù)性關(guān)稅。FirstSolar雖然在馬來(lái)西亞和菲律賓有生產(chǎn)廠，但因薄膜技術(shù)不在本案范圍內(nèi)，因此不會(huì)被征收關(guān)稅(FirstSolar的股價(jià)也在過(guò)去一年中翻倍)。美國(guó)另一家光伏制造商Sunpower的生產(chǎn)設(shè)施也位于境外，Sunpower目前急于希望說(shuō)服政府其IBC技術(shù)也是眾多晶硅產(chǎn)品中獨(dú)特的一支，并不是“傷害”美國(guó)光伏制造業(yè)的原因，需要享受例外保護(hù)。美國(guó)美國(guó)太陽(yáng)能產(chǎn)業(yè)協(xié)會(huì)(Solar Energy Industries Association，SEIA)也在努力游說(shuō)，力圖讓特別的產(chǎn)品、特別的技術(shù)，甚至72片電池組件這樣相對(duì)特別的產(chǎn)品進(jìn)入例外條款的范圍(其論點(diǎn)是美國(guó)本地生產(chǎn)的72片電池的大功率組件產(chǎn)能太低，無(wú)法滿足本地市場(chǎng)需求，因此這類產(chǎn)品并不對(duì)美國(guó)光伏制造業(yè)造成傷害)。中國(guó)公司應(yīng)積極配合類似組織，努力證明自己的產(chǎn)品在美國(guó)市場(chǎng)上的特別價(jià)值，盡力將自身產(chǎn)品列入例外范圍。

其次，要關(guān)注產(chǎn)地保護(hù)政策。201貿(mào)易保護(hù)條款雖然是針對(duì)海外制造的光伏產(chǎn)品，但仍對(duì)享有普惠制(Generalized System of Preferences)待遇的國(guó)家給以例外對(duì)待。此外要求該國(guó)出口美國(guó)的光伏產(chǎn)品不超過(guò)美國(guó)市場(chǎng)的3%，且不超過(guò)所有享受例外待遇國(guó)家的9%。目前可確認(rèn)GSP名單中擁有光伏產(chǎn)能的包括印度、巴西和土耳其等。在GSP國(guó)家中設(shè)有生產(chǎn)設(shè)施的光伏企業(yè)可以進(jìn)一步了解相關(guān)政策。而也有報(bào)道稱部分企業(yè)也在考慮直接在美國(guó)本土進(jìn)行一定的生產(chǎn)。

再次，關(guān)注電池和組件的市場(chǎng)差異。在201保護(hù)條款宣布后，美國(guó)光伏組件的制造商聯(lián)合上書(shū)，包括特斯拉在內(nèi)的10家光伏制造商申請(qǐng)?zhí)岣呙舛愄?yáng)能電池的配額。雖然目前的關(guān)稅對(duì)電池和組件都做出了限制，但由于目前美國(guó)本土的組件廠商大多采用進(jìn)口電池組裝生產(chǎn)，電池被征收的關(guān)稅同樣會(huì)影響本土組件的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。因此美國(guó)光伏組件廠才會(huì)在這一立場(chǎng)下團(tuán)結(jié)起來(lái)，希望在保持組件關(guān)稅的前提下，增加免稅電池的配額。中國(guó)電池廠家可繼續(xù)跟蹤相關(guān)信息，如果電池配額放寬，也不失為一條通路。

最后，關(guān)注并參與國(guó)家的應(yīng)對(duì)政策。本次貿(mào)易保護(hù)措施針對(duì)的另一個(gè)主要國(guó)家是在美國(guó)洗衣機(jī)占大量份額的韓國(guó)，韓國(guó)已經(jīng)宣布將對(duì)美國(guó)的201條款向世貿(mào)組織申訴。而我國(guó)在上一輪光伏雙反中，也針對(duì)美國(guó)多晶硅采取了反制措施。中國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)已經(jīng)不是那個(gè)多頭在外的襁褓中的產(chǎn)業(yè)，中國(guó)的光伏制造商們已經(jīng)在過(guò)去幾年的起起伏伏中掌握了從研發(fā)到市場(chǎng)中屬于自己的話語(yǔ)權(quán)，無(wú)論本輪貿(mào)易戰(zhàn)走向如何，相信中國(guó)的光伏制造商將繼續(xù)走出自己的路。